YGG ความคืบหน้าเชิงบวกสะท้อนในราคาหุ้นแล้ว

YGG ความคืบหน้าเชิงบวกสะท้อนในราคาหุ้นแล้ว

เราปรับลดคำแนะนำสำหรับ YGG จาก “ซื้อ” เป็น “ถือ” หลังจากลด TP กลางปี 2566 เป็น 9.80 บาท จาก 10.80 บาทหลังจากปรับประมาณการกำไร นอกจากนี้ ราคาหุ้นที่เพิ่มขึ้น 14.9% ในช่วงเดือนที่ผ่านมาทำให้ไม่มี upside ต่อ TP ใหม่ของเรา

ปรับประมาณการกำไรปี 65-67 ลง 6.0-12.6% จากการเปิดตัวเกมใหม่ล่าช้า

แม้ธุรกิจการจัดจำหน่ายเกมจะเริ่มดำเนินการในไตรมาส 4/2565 ตามที่คาดไว้ แต่ YGG ได้เลื่อนการเปิดตัวเกม IP ของตัวเองออกไปเป็นช่วงครึ่งแรกของปี 2566

มุมมอง KS

แนะ “ถือ” หลังจากลดราคาเป้าหมายกลางปี 2566 เป็น 9.80 บาท จาก 10.80 บาท หลังปรับลดประมาณการกำไรลง เราเชื่อว่าราคาหุ้นที่เพิ่มขึ้น 14.9% ในช่วงเดือนที่ผ่านมาได้รวมพัฒนาการใหม่ ๆ ของหุ้นไว้แล้ว นอกจากนี้ ราคาปิดล่าสุดยังไม่มี upside ต่อราคาเป้าหมายใหม่ของเรา