โดย Blue Sea
เผยแพร่ : 
76 views
DIF : หุ้นที่น่าสนใจบนธีมการรวมตลาด
► กำไรสุทธิไตรมาส 2/64 อยู่ที่ 2.94 พันลบ. (+3.5% YoY) ดีกว่าคาด 0.9% กำไรสุทธิครึ่งปีแรกคิดเป็ น 52.8% ของประมาณการกำไรสุทธิทั้งปี 64 ของเรา
► DPU ไตรมาส 2/2564 อยู่ที่ 0.26 บาท คิดเป็น payout ratio ที่ 95% และ DY รายปีที่ 8.3% และคิดเป็น 50.6% ของประมาณการ DPU ทั้งปี 64 ที่ 1.03 บาท
► แนะนำ “ซื้อ” เป้าหมายปี 65 ที่ 15.99 บาท ปัจจัยบวกคือ TRUE ไม่ขายหุ้น DIF เพิ่มเติม และหุ้นเข้าสู่แดนขายแดนขายมากเกินไปจาก yield spread ที่แคบลง
มุมมอง KS
คงคำแนะนำ “ซื้อ” ตามเดิม ราคาหน่วยลงทุนในปัจจุบันของ DIF ดูมีความน่าดึงดูดมากขึ้น เพราะส่วนต่างผลตอบแทนเงินปันผลระหว่าง DIF และ JASIF ในปัจจุบันอยู่ที่ราวๆ 140 bpsเทียบกับในอดีตที่ 250-350 bps ปัจจัยบวกที่อาจเกิดขึ้นคือ
1) การอัดฉีดสินทรัพยใหม่เขามาจากกระแสข่าวเกี่ยวกับการเข้าซื้อกิจการ
2) TRUE ประกาศอย่างชัดเจนว่า จะไม้ลดสัดส่วนการถือครอง DIF ต่ำกว่า 23%
