โดย slark
เผยแพร่ : 
64 viewsหุ้นเด่นแนะนำครับ
BJC เขาบอกเป้า 60 บาท ซื้อตอนนี้รวยแน่นอน
BJC ปีทอง 62 เป้าหมาย 60 บาท!!!
Cr. หนังสือพิมพ์ทันหุ้น ,รู้ทันการลงทุน
ราคาซื้อขาย BJC ดูน่าสนใจเมื่อเทียบกับ CPALL ซึ่งเป็นผู้ค้าปลีกรายใหญ่เช่นเดียวกัน โดยแนวโน้ม การเติบโตของทั้งสองบริษัทนี้ใกล้เคียงกัน เพียงแต่PER ของ BJC อยู่ที่เพียง 27.1 เท่า ปี 2562ซึ่งต่ำกว่า CPALL ที่ 29.2 เท่า เรายังคงคำแนะนำ“ซื้อ” สำหรับBJC ด้วยราคาเป้าหมายปี 2562 ที่ 60 บาท
ปี 2562 ดูเหมือนจะเป็นที่ดีอีกปีของ BJC ด้วยราคาวัตถุดิบหลักและต้นทุนพลังงานลดลง ประกอบกับค่าเงินบาทที่แข็งขึ้นน่าจะช่วยหนุนอัตรากำไรขั้นต้นขยายตัวต่อเนื่อง ดังนั้นแม้ว่าบริษัทตั้งเป้ายอดขายรวมโตขึ้นเพียง 6-9% ในปี 2562 แต่กำไรน่าจะเติบโตได้ดี เราประมาณการว่ายอดขายและกำไรปกติของ BJC จะขยายตัว 6% และ 11% ตามลำดับ ในปี 2562 อย่างไรก็ตามความเสี่ยงต่อประมาณการของเราคือราคาที่ผันผวนของวัตถุดิบหลัก อาทิเช่น ก๊าซธรรมชาติ, มันสำปะหลัง, น้ามันปาล์ม และน้ามันมะพร้าว
BigCกลับมาเติบโตในปี 2562BigCมีแผนเปิด BigC hypermarkets จำนวน 8 สาขา ร้าน BigC Food Place 1 สาขา และMini BigCs200 สาขาภายในปีนี้ ดังนั้นพื้นที่ขายจะเพิ่มขึ้นราว 2.5%ในขณะที่พื้นที่เช่าจะเพิ่มขึ้นถึง 7% เนื่องจากมีการปรับปรุงสาขาเพื่อขยายพื้นที่ 8 สาขา และการปรับพื้นที่เพื่อเพิ่มพื้นที่เช่าอีก 2 สาขา ทั้งนี้นับตั้งแต่ต้นปีอัตราการเติบโตของยอดขายสาขาเดิมอยู่ที่ราวๆ 2%
